Emisiunea scadentă în 2036 a atras subscrieri de peste 77 de milioane de euro, iar dobânda inițială este de 5,57% pe an.
Obligațiunile prin care municipiul Alba Iulia a împrumutat 30 de milioane de euro au devenit tranzacționabile joi, 15 octombrie, la Bursa de Valori București. Instrumentele sunt disponibile sub simbolul ALB36E și ajung la scadență pe 30 septembrie 2036.
Interesul investitorilor a depășit considerabil suma solicitată de administrația locală. În oferta derulată între 21 și 25 septembrie, subscrierile au totalizat peste 77 de milioane de euro, echivalentul a mai mult de 2,5 ori valoarea finanțării. Municipiul a atras efectiv 30 de milioane de euro.
Destinația banilor arată că operațiunea are două componente distincte. Aproximativ 18,5 milioane de euro sunt rezervate refinanțării datoriei publice locale, potrivit informațiilor comunicate de primărie. Această sumă reprezintă aproape 62% din împrumut.
Diferența, de circa 11,5 milioane de euro, va contribui la finanțarea a două investiții care beneficiază și de fonduri europene: un culoar de mobilitate în sud-vestul orașului și un pasaj subteran în apropierea Stadionului Unirea. Ambele proiecte sunt deja în construcție.
Pentru investitori, emisiunea oferă o dobândă variabilă, calculată prin adăugarea unei marje de 2,5 puncte procentuale la EURIBOR la șase luni. Rata anualizată aferentă primului cupon este de 5,57%. Aceasta nu este fixată pentru întreaga durată a împrumutului: evoluția indicelui de referință va influența atât veniturile deținătorilor, cât și costul finanțării pentru municipalitate.
Emisiunea cuprinde 300.000 de titluri, fiecare cu o valoare nominală de 100 de euro. Obligațiunile sunt garantate cu veniturile proprii ale municipiului, conform documentației prezentate de BVB. Admiterea la tranzacționare permite cumpărarea și vânzarea lor prin piața bursieră.
Din perspectiva bugetului local, finanțarea îmbină restructurarea unor obligații existente cu asigurarea contribuției municipale la proiecte europene. Refinanțarea nu presupune însă, prin ea însăși, reducerea datoriei: aceasta înlocuiește finanțări anterioare, în condițiile noii emisiuni.
Alba Iulia utilizează piața de capital din 2002, iar aceasta este a șaptea emisiune de obligațiuni listată de municipalitate. Tranzacția a fost organizată de BRD și Raiffeisen Bank, cu VMB Partners în rol de consultant financiar, continuând folosirea bursei ca sursă de finanțare pentru administrația locală.
Surse: Bursa de Valori București; Primăria Municipiului Alba Iulia, comunicate publicate prin AGERPRES; ZF.
